Обучение правилам управления капитала. Основы риск менеджмента в несколько этапов!
Открывая позицию, вы должны заранее знать, при каких условиях онабудет закрыта. Важность этого правила невозможно переоценить. Неопределив заранее точку выхода, трейдер окажется уязвимым с точкизрения промедления при ликвидации убыточной позиции. В плохиевремена недостаток дисциплины в торговле может буквально выбить спекулянта из игры.
В идеале, максимальный риск одной сделки следует ограничиватьтремя или менее процентами всех активов. В случае совсем маленькихсчетов следование этому совету будет требовать таких ограничений, какторговля на менее волатильных рынках.
Максимальный риск одной сделки можно использовать при опреде-лении количества контрактов, которые могут быть открыты в любойданной сделке. Например, если максимальный риск сделки составляет3% капитала, а размер спекулятивного счета равен $100 000, позицияпо кукурузе с защитной остановкой на 20 центов за бушель ниже рын-ка подразумевала бы максимальный размер позиции в три контракта (20 центов х 5000 = $1000; $1000 — 1% от $100 000). Подобным образом максимальный риск одной сделки также будет полезен в решении,но стоит ли увеличивать открытую позицию с точки зрения принциповуправления риском.
Если то количество денег, которыми вы рискуете, торгуя фьючерсами, представляет незначительную часть вашего состояния, а главный мотив ваших спекуляций — развлечение, то «стрельба навскидку» может быть.
Методы ограничения убытков. К сожалению, не все сделки бывают удачными. Чтобы застраховать себя от крупных потерь, необходимо при входе в рынок устанавливать уровень ограничения убытков (стоп-лосс).
Любой опытный трейдер скажет вам, что получение прибыли на 90 процентов зависит от индивидуальных умственных способностей. И это замечание справедливо. Вопрос в том, с чем связаны эти 90 процентов.
Некоторые из правил Риск менеджмента:
• Наиболее безопасная торговля — в направлении среднесрочного тренда.
• Необходимо покупать внизу канала на отскоке, а продавать вверху канала на откате.
• Обязательно использовать технику stop loss.
• При составлении плана соблюдать соотношение возможных потерь и прибылей 1:3.
• Моментально «отрезать» потери при достижении уровня stop loss, а прибыли позволять расти.
• Всегда иметь план и работать точно по нему.
• Не совершать импульсивных действий. Действовать планомерно и систематично.
• Не нарушать правил управления капиталом.
• По возможности использовать диверсификацию рисков за счет открытия одновременных позиций по разным валютам, а также за счет долгосрочных и краткосрочных позиций.
• Никогда не достигать уровня margin call. Закрывать убыточные позиции раньше, чем прибыльные.
• Избегать очень кратковременных позиций.
• Не принимать решений перед закрытием торгов.
• Критически относиться к прогнозам аналитиков. Учиться быть независимым в своих суждениях. Не бояться казаться неправым.
• Постоянно учиться, совершенствоваться в техническом и фундаментальном анализах.
• Истина в простоте. Сложная торговля — не всегда лучшая.
Ведение блокнота трейдера.
Стандартная последовательность действий, обсуждавшаяся в предыдущем разделе, подразумевает некоторую систематическую форму ведения записей. Рисунке предлагает один из примеров формата, который может использоваться для блокнота трейдера. Первые четыре колонки определяют характеристики сделки.
Колонка 5 может использоваться для обозначения точки защитной остановки, подразумеваемой в момент открытая сделки. Ревизии этой остановки вводились бы в колонку 6. (Некоторые данные, такие как в колонке 6, потребуют использования карандаша, поскольку являются предметом пересмотра.) Причина сохранения информации о начальной точке остановки в качестве отдельного элемента состоит в том, что она может быть полезной трейдеру при последующем анализе собственных сделок. Например, трейдер может захотеть проверить, размешает ли он начальные остановки слишком широко или слишком близко.
Колонки 7-10 представляют собой сводку о потенциальном риске открытых позиций. При заполнении этих полей для всех открытых позиций трейдер может оценить общий текущий риск, что является очень важной информацией для управления риском и определения того, мо- гут ли быть открыты новые позиции. Приблизительное практическое правило состоит в том, что совокупный потенциальный риск по всем открытым позициям не должен превышать 25-35% общего капитала на счете. (Подразумевая, что максимальный риск по любой данной позиции ограничен 2% капитала, это ограничение не станет актуальным до тех пор, пока трейдер не откроет позиции по крайней мере на 13 рынках.)
Использование целей (колонки 11 и 12) — вопрос индивидуальных предпочтений. Хотя в некоторых случаях использование целей будет позволять получить лучшую цену выхода, при других обстоятельствах цели будут приводить к преждевременной ликвидации сделки. Следовательно, некоторые трейдеры могут предпочесть не использовать цели, определяя момент ликвидации позиций с помощью следящих остановок или при изменении своего мнения относительно данного рынка.
Информация о ликвидации позиции содержится в колонках 13-15. Дата выхода вносится в блокнот для того, чтобы можно было вычислить длительность сделки, а эта информация важна для трейдера при анализе собственной деятельности.
Колонка 15 будет показывать прибыль или убытки по сделке после вычета комиссионных.
Колонки 16-17 предоставляют место для кратких комментариев относительно причин открытия позиции (сделанных в тот момент) и последующей оценки сделки. Подобные наблюдения могут быть, в частности, полезны, потому что помогут трейдеру обнаружить определенные модели собственных успехов и неудач. Конечно, в действительности блокнот трейдера может предоставлять этим комментариям больше места, чем показано на рисунке. Более того, расширенное описание сделки будет содержаться в дневнике трейдера, ведение которого обсуждается в следующем разделе.
Торговля похожа на войну — в нее гораздо проще ввязаться, чем выйти из нее. Если трейдер придерживается принципов управления капиталом, то проигрышная позиция не таит особой неопределенности.
У всех это происходило одинаково. Вначале они не пошли на небольшой убыток, а решили сохранить позицию в надежде на восстановление иен, которое позволило бы им «остаться при своих».
Определенный интерес представляет наихудший возможный случай для данной системы, другими словами, наибольшее падение стоимости активов, с которой можно было бы столкнуться.
Серьезная проблема состоит в том, что многие позволяют своим эмоциям управлять их торговлей. Более того, похоже, что большинство торговых проблем, так или иначе, связано с эмоциональным контролем.
Даже если хорошо знать различные подходы для прогнозирования валютного курса, никуда не деться от риск-менеджмента и правил управления капиталом. Без этих правил вряд ли осуществится успешная торговля на любом финансовом рынке.
Новичок обычно учится в течение некоторого периода виртуальной торговли, прежде чем включиться в торговлю действительную. Блокнот трейдера можно использовать для ведения истории виртуальных сделок, поскольку он демонстрирует возможность успеха в торговле и приучает «молодого» трейдера подходить к торговле систематически и дисциплинированно.
Таким образом, когда совершится переход к реальной торговле, процесс принятия решений уже будет привычным. Конечно,сложность принятия торговых решений чрезвычайно возрастет, когдаречь идет о реальных деньгах, но, по крайней мере, новый спекулянтбудет обладать решающим преимуществом перед, теми, кто хуже подготовлен.
Ведение дневника трейдера.
Дневник трейдера мог бы содержать следующую основную информа-цию относительно каждой сделки.
1.Причины сделки. По прошествии времени эта информацияпоможет спекулянту определить, в частности, оказываются ликакие-то из его стратегий склонными к успехам или неудачам.
2.Как окончилась сделка. Эта важная информация необходима для оценки любой сделки. (Хотя сущность этой информацииможет быть извлечена и из колонки блокнота трейдера, содержащей данные о чистых доходах и убытках, также будет полезно записывать эту информацию вместе с каждой сделкой, обсуждаемой в дневнике трейдера.)
3.Уроки. Спекулянту следует составлять перечень ошибок илиправильных решений, сделанных по ходу торговли. Простой актзаписывания подобных вешей может очень помочь трейдеру избежать повторения прошлых ошибок, в частности, если повторенные ошибки выделены заглавными буквами и оканчиваются несколькими восклицательными знаками. Следует периодически просматривать дневник, что помогает утвердится в своих наблюдениях. С течением времени уроки усваиваются. Говоря о личном опыте, этот подход может быть инструментом искоренения часто повторяющихся ошибок.
Возможно, многие считают, что главная цель любого трейдера – это погоня за прибылью. На самом деле нужно трезво оценивать ситуацию, и на данный момент главной целью любого трейдера является уменьшение убытков.
Любой из людей торгующих или только собирающихся торговать на валютном рынке Форекс, просто обязаны понимать, что такое откат или как его еще называют консолидация. Консолидация рынка – это разворот цены.
Любой из мастеров трейдинга на вопрос: А нужно ли ставить стоп-лосс? Однозначно ответят, да. Так как намного лучше закрыть неблагоприятную сделку в минус, нежели чем она станет причиной полного слива вашего депозита.
В данной статье я постараюсь дать всем советы и донести информацию о том, как зарабатывать по 50 долларов в день на мировом валютном рынке Форекс. Ну для начала давайте будем реалистами для того, что бы зарабатывать по...
Форекс - это мировой валютный рынок. Говорят, новичкам везет. Но как правило, на деле оказывается все совсем наоборот. Для начинающих на бирже, как и в любом деле особенно важно понимать, что прежде чем вступать в..
Скачать блокнот трейдера в формате Excel
